黄艺璇,中信银行南京分行营业部理财经理，CFP持证人、总行级出国金融规划师。

客户画像：80后家庭，夫妻二人分别在政府机关单位和知名外企就职，家庭年收入60万,育有1子6岁，一套鼓楼区120平米房屋自住，一套同区60平米学区房，除去房贷等负债和日常生活花费，有约300万流动资金可供理财。

2018年，我们处在一个不确定的市场环境中，国内市场A股市场持续下跌、P2P平台爆雷、债券违约频发;国际市场中美贸易战升级，人民币面临贬值压力。随着资管新规的推进，银行理财打破刚性兑付，收益率持续下降，逐步向净值型产品转型。面对复杂的国内外的经济大环境，多样的产品类型以及日益复杂的结构设计，高净值客户应该如何进行资产配置，才能在资金安全的前提下有高投资回报，下面我从标准普尔家庭资产配置的角度给出资产配置的方案。方案中我们把家庭资产分成四个账户，这四个账户作用不同，只有同时拥有这四个账户，并且按照合理的比例进行分配才能保证家庭资产长期、持续、稳健的增长。

一、日常开销账户，满足家庭资产的流动性规划

资金总额：50万。配置我行的短期理财(期限不超过一年)。这部分资金用于家庭的突发事件，以及旅行、消费、孩子辅导班等额外需求支出。

具体安排如下：

1、10万配置中信银行明星产品乐赢稳健天天煲，7×24h随时支取，按日计息，满足短期的流动性和家庭应急资金需求。

2、20万资金配置我行的短期(3-6个月)的乐赢利率挂钩结构型存款，保本安心首选。

3、20万资金建议配置我行按月或按季开放的净值型理财，提前适应资管新规带来的理财产品净值化转型的趋势。

二、杠杆账户，以小博大，专门用于解决家庭的突发大额开支

案例中的夫妻二人，年收入60万，都是家庭的主要经济收入来源，是家庭的顶梁柱。他们一旦遇到突发情况，会对整个家庭的现金流会产生巨大的影响。杠杆账户主要用于配置意外险和重大疾病医疗消费险，这个账户日常作用小，缴费也低，但是在关键的时刻，高保额能撬动高杠杆，保障夫妻不会为了看病急用钱卖车卖房，股票低价套现，四处借款。

具体产品建议：

1、我行代销的意外伤害保险，年缴约1000元,保障期限30年，期间发生重大意外事故伤残或身故最高赔付100万元。

2、我行代销的特色医疗保险，年交5万，享受指定门诊或住院费用报销最高赔付150万元，同时享有就医绿色通道。

三、投资收益账户，满足家庭的投资规划

如何钱生钱，是高净值客户最感兴趣的话题，他们除了追求家庭资产的安全稳健，对于收益这块也尤为看中。80后夫妻二人有一套自住房和一套学区房，当前房地产市场前途莫测，不建议进行以投资为目的的房产交易。股票市场从今年年初以来，A股市场延续疲软，从3500点跌到2700多点，股票的估值处于相对历史底部。随着金融去杠杆的推进，对债券市场长期看是利好，可以进行中短债基金的配置。除了股票、债券投资之外，因为孩子6岁，后面也可能有出国留学或者旅游的规划，可以适当购入美元资产，以备将来需要。同时，受全球贸易关系紧张关系的影响和市场避险情绪的影响，黄金近期也有所上涨，且处于相对低点，建议可以考虑适当配置黄金资产。

具体产品安排：

1、股票型基金定投，按周定投，每周金额5000元，后续按市场情况调整。

2、配置中短债基金50万。

3、看汇率走势适时配置美元资产。

4、看金价波动情况适时配置我行投资金条或者虚拟黄金“积存金”。

四、长期收益账户，用于子女的教育金规划等提前规划

长期收益账户的资金是家庭需要提前准备的钱，用于保障家庭成员的养老金、子女教育金等，本金需要绝对安全，同时需要抵御通货膨胀，且收益需要长期稳定。这个账户的资金可以配置大额存单，三年期，按月付息，固定收益，既可以抵抗理财产品利率下跌的风险，又可以将每个月的利息用于孩子的零花钱。配置我行代销的年金型保险该账户起到强制储蓄的作用，建立专户，收益有保障。既可以用于孩子未来的教育金规划，也可以作为夫妻二人退休后的养老补充，使退休后能达到现有的生活水平，起到长期稳健增值的效果。

具体产品安排：

1、中信银行特色大额存单月月息100万元，三年期。

2、我行代销的年金型保险，年交20万。

除了上述的个性化的资产配置之外,中信银行还为案例中的80后家庭提供贵宾客户专属增值服务权益,如中信银行特色上门签证服务、国内外机场高铁贵宾休息室、超声洁牙、免服务费代办指定国家签证等增值服务，为客户提供“不止于金融”的综合服务，致力于成为客户心中的“有温度的银行”。