8月A股“开门红” 创业板指涨超2% 震荡市下成长风格略占优

8月首个交易日,A股成功实现“开门红”,主要股指均收红,尤其是创业板指8月1日大涨2.37%。宁德时代、比亚迪引领新能源车产业链大涨,半导体、消费电子显著反弹。美中不足的是量能再次跌破万亿元。但北向资金再次重回净买入状态。业内分析认为,短期来看,大盘仍将以震荡走势为主,在流动性预期宽松和稳经济背景下,成长风格存在结构性机会,建议从高景气和轮动两主线来挖掘机会。

光刻胶板块涨幅第一

光刻胶指数8月1日上涨6.17%,成为A股最耀眼的明星。概念股广信材料20%涨停,彤程新材10%涨停;飞凯材料、晶瑞电材、南大光电、容大感光、强力新材等跟涨。近一年以来,受大盘影响,光刻胶指数持续调整。截至8月1日,光刻胶指数今年仍下跌11.66%,略跑输于上证指数。

中泰证券认为,近年来,随着光刻胶的需求攀升,叠加日本龙头减产,光刻胶出现供不应求的局面,部分中小晶圆厂甚至出现了“断供”现象。光刻胶是IC、面板、PCB制造必不可少的原材料,且难度大壁垒高。建议关注有望实现国产替代的优质企业。

新能源产业链个股热度不减。整车方面,江淮汽车涨停,长安汽车逼近涨停,中通客车、长城汽车等跟涨。动力电池、盐湖提锂、锂电等概念指数8月1日纷纷涨逾3%。机器人概念再掀涨停潮,中大力德、鸣志电器、赛象科技、金奥博等十余只个股涨停。

此外,军工、光伏、半导体、智能电网、氢能源等概念股8月1日均十分活跃。而培育钻石、房地产、基建、银行、券商、农业板块则表现不振。个股涨多跌少,2533只上涨,2130只下跌,涨停99只,跌停11只,市场整体赚钱效应偏好。

截至收盘,上证指数涨0.21%,深证成指涨1.2%,创业板指涨2.37%,科创50指数涨1.03%。A股总成交额9942.9亿元,再度跌破万亿元。北向资金全天净买入23.98亿元,其中,沪股通净买入8.93亿元,深股通净买入15.05亿元。

轮动加快 中小市值成长占优

“周一市场情绪有所提升,盘面活跃度也有所保持。不过,美中不足是成交量有所低迷,而且近期板块轮动特征还是比较突出的,大涨的板块持续度还要进一步观察。”源达投资顾问王玉倩不建议投资者在操作上进行追高,更多关注低吸机会。方向上,其建议继续围绕有政策加码的新能源产业链以及具备成长空间的机器人等进行挖掘。

8月A股成功实现“开门红”,后续行情会如何演绎?

中信建投认为,8月行情将产生新的定价逻辑。主线上,主要关注基建和制造业在政策支持下发力,消费和服务业则仍面临一定不确定性,新能源和新能源汽车产业链仍可继续关注,同时需关注行情切换,并把握行情切换节奏。

华西证券则认为,8月份A股风险偏好更多受“财报季”的影响,A股全面上涨的阶段已告一段落,后续更多的是转向结构性行情。中长期来看,宽松环境不变,资产配置荒依旧存在,下半年A股中枢仍将缓慢上移,成长板块为布局重点。

8月1日,深市个股表现明显强于沪市,尤其是创业板板块。从市场估值来看,中邮证券认为,两市整体估值仍处在合理区间,深成指相较全球重要指数估值提升。从风险溢价指标看,整体风格上看,中小盘依然强于大盘。

综合考虑行业近期表现、估值及流动性,中邮证券近期重点看好两主线:一、高景气主线,近期成长性较强的汽车、新能源等热门赛道持续反弹,正值中报披露期,仍可继续从中挖掘优质公司;二、轮动主线,近期市场重回震荡热点轮动表现,机械设备、电子等相对估值低的板块存在重估溢价。

记者 陈慧


编辑:lucas